Trade Optionen Grundlagen

Wie Handel Optionen 8211 Optionen Handel Grundlagen Alle Investoren sollten einen Teil ihres Portfolios für Option Trades beiseite legen. Nicht nur Optionen bieten große Chancen für Leveraged-Spiele können sie auch Ihnen helfen, größere Gewinne mit einer geringeren Menge an Geld zu verdienen. Whatrsquos mehr, können Optionsstrategien Ihnen helfen, Ihr Portfolio abzusichern und potenzielle Abwärtsrisiko zu begrenzen. Keine Investoren sollten am Rande sitzen, nur weil sie donrsquot Möglichkeiten verstehen. Dieser Leitfaden für Optionen Trading Basics bietet alles, was Sie brauchen, um schnell lernen Sie die Grundlagen der Optionen und machen Sie sich bereit für den Handel. So letrsquos erhalten. Was sind Optionen ndash Wie zu handeln Optionen mdash Zwei grundlegende Arten von Optionen Was sind Optionen Verträge ndash Hot to Trade Optionen mdash Premium mdash Am Geld, im Geld, aus dem Geld Preis von Optionen ndash Wie handeln Optionen mdash Streik Preis Wie Zu lesen Optionen Symbole ndash Wie zu handeln Optionen mdash Optionen Symbole Wie Preis Optionen ndash Wie handeln Sie Optionen mdash Aktienkurs mdash Zeit mdash Volatilität mdash BidAsk Preise Wie zu lesen Optionen Zitate ndash Wie handeln Optionen mdash Open Interest und Volume mdash Expiration Cycles mdash Expiration Dates Verstehen Optionen Risiko ndash Wie zu handeln Optionen mdash Zeit Isnrsquot Notwendig auf Ihrer Seite mdash Preise können sehr schnell verschieben mdash Verluste können subtantial auf nackte Short-Positionen mdash Andere häufige Fallstricke Gemeinsame Optionen Mistakes zu vermeiden ndash Wie zu handeln Optionen mdash Die Preis-Tag Problem mdash Angst und Greed mdash Zuordnen Richtig Optionen Trading-Strategien ndash Wie zu handeln Optionen mdash Kaufen Call Options mdash Kaufen Put-Optionen mdash Gedeckte Anrufe mdash Cash-Secured Puts mdash Credit Spreads mdash Debit Spreads Die Wahl eines Options-Broker ndash Wie handeln Sie Optionen mdash Margin ndash Erhalten von ldquoApprovalrd zu Handelsoptionen mdash Optionen ApprovalOptions Grundlagen: Was sind Optionen Eine Option ist ein Vertrag, der dem Käufer das Recht gibt, aber nicht die Verpflichtung, einen zugrunde liegenden Vermögenswert zu einem bestimmten Preis vor oder zu einem bestimmten Zeitpunkt zu kaufen oder zu verkaufen. Eine Option, genau wie eine Aktie oder Anleihe, ist eine Sicherheit. Es ist auch ein verbindlicher Vertrag mit streng definierten Begriffen und Eigenschaften. Immer noch verwirrt Die Idee hinter einer Option ist in vielen alltäglichen Situationen vorhanden. Sprich, zum Beispiel, dass Sie ein Haus entdecken, das Sie lieben, zu kaufen. Leider haben Sie nicht das Geld, um es für weitere drei Monate zu kaufen. Sie sprechen mit dem Eigentümer und verhandeln einen Deal, der Ihnen eine Option, das Haus in drei Monaten zu einem Preis von 200.000 zu kaufen gibt. Der Besitzer stimmt, aber für diese Option, zahlen Sie einen Preis von 3.000. Nun, betrachten zwei theoretische Situationen, die entstehen könnten: 13 Seine entdeckt, dass das Haus ist tatsächlich der wahre Geburtsort von Elvis Infolgedessen wird der Marktwert des Hauses auf 1 Million Raketen. Weil der Besitzer Ihnen die Option verkauft hat, ist er verpflichtet, Ihnen das Haus für 200.000 zu verkaufen. Am Ende, Sie stehen, um einen Gewinn von 797.000 (1 Million - 200.000 - 3.000) zu machen. 13 Während Sie das Haus bereisen, entdecken Sie nicht nur, dass die Wände asphaltiert sind, sondern auch, dass der Geist von Henry VII das Hauptschlafzimmer verfolgt, eine Familie von super-intelligenten Ratten haben eine Festung im Keller gebaut. Obwohl Sie ursprünglich dachten, Sie hätten das Haus Ihrer Träume gefunden, betrachten Sie es jetzt wertlos. Auf der Oberseite, weil Sie eine Option kauften, sind Sie nicht verpflichtet, mit dem Verkauf durchzugehen. Natürlich verlieren Sie noch den 3.000 Preis der Option. Dieses Beispiel zeigt zwei sehr wichtige Punkte. Erstens, wenn Sie eine Option kaufen, haben Sie ein Recht, aber nicht eine Verpflichtung, etwas zu tun. Sie können immer das Ablaufdatum vergehen lassen, an welchem ​​Punkt die Option wertlos wird. Wenn dies geschieht, verlieren Sie 100 Ihrer Investition, die das Geld, das Sie verwendet, um für die Option zu zahlen. Zweitens handelt es sich bei einer Option lediglich um einen Vertrag, der sich mit einem Basiswert befasst. Aus diesem Grund werden Optionen als Derivate bezeichnet, was bedeutet, dass eine Option ihren Wert von etwas anderem ableitet. In unserem Beispiel ist das Haus der zugrunde liegende Vermögenswert. Die meisten der Zeit, die zugrunde liegenden Vermögenswert ist eine Aktie oder ein Index. Anrufe und Puts 13 Die beiden Arten von Optionen sind Anrufe und Puts: 13 Ein Anruf gibt dem Inhaber das Recht, einen Vermögenswert zu einem bestimmten Preis innerhalb eines bestimmten Zeitraums zu kaufen. Anrufe sind ähnlich wie eine lange Position auf einer Aktie. Käufer von Anrufen hoffen, dass die Aktie erheblich zunehmen wird, bevor die Option abläuft. 13 Ein Put hat dem Inhaber das Recht, einen Vermögenswert zu einem bestimmten Preis innerhalb eines bestimmten Zeitraums zu verkaufen. Sätze sind sehr ähnlich, eine kurze Position auf einem Vorrat zu haben. Käufer von Puts hoffen, dass der Preis der Aktie fallen wird, bevor die Option abläuft. Teilnehmer am Optionsmarkt 13 Es gibt vier Arten von Teilnehmern an Optionsmärkten, abhängig von der Position, die sie einnehmen: 13 Käufer von Anrufen 13 Verkäufer von Anrufen 13 Käufer von Puts 13 Verkäufer von Puts Menschen, die Optionen kaufen, werden Inhaber und diejenigen, die Optionen verkaufen, nennen Werden auch Schriftsteller genannt, Käufer sollen Long-Positionen haben, und Verkäufer sollen Short-Positionen haben. 13 Hier ist die wichtige Unterscheidung zwischen Käufern und Verkäufern: 13 Call-Inhaber und Put-Inhaber (Käufer) sind nicht verpflichtet, zu kaufen oder zu verkaufen. Sie haben die Wahl, ihre Rechte auszuüben, wenn sie wählen. 13 Rufen Sie Schriftsteller und setzen Schriftsteller (Verkäufer) sind jedoch verpflichtet, zu kaufen oder zu verkaufen. Dies bedeutet, dass ein Verkäufer kann erforderlich sein, um ein Versprechen zu kaufen oder zu verkaufen. Dont worry, wenn dies scheint verwirrend - es ist. Aus diesem Grund werden wir auf Optionen aus der Sicht des Käufers zu suchen. Selling-Optionen ist komplizierter und kann sogar riskanter. An dieser Stelle genügt es zu verstehen, dass es zwei Seiten eines Optionskontrakts gibt. 13 Der Lingo 13 Um Optionen zu handeln, müssen Sie die Terminologie des Optionsmarkts kennen. 13 Der Kurs, zu dem eine zugrunde liegende Aktie gekauft oder verkauft werden kann, wird als Ausübungspreis bezeichnet. Dies ist der Preis, den ein Aktienkurs über (für Anrufe) oder unter (für Puts) gehen muss, bevor eine Position für einen Gewinn ausgeübt werden kann. All dies muss vor dem Ablaufdatum erfolgen. 13 Eine Option, die an einer nationalen Optionsbörse wie der Chicago Board Options Exchange (CBOE) gehandelt wird, ist als aufgeführte Option bekannt. Diese haben feste Ausübungspreise und Verfallsdaten. Jede aufgeführte Option repräsentiert 100 Aktien der Gesellschaft (bekannt als Vertrag). 13 Für Call-Optionen gilt die Option als in-the-money, wenn der Aktienkurs über dem Ausübungspreis liegt. Eine Put-Option ist in-the-money, wenn der Aktienkurs unter dem Ausübungspreis liegt. Der Betrag, um den eine Option in-the-money ist, wird als intrinsischer Wert bezeichnet. 13 Die Gesamtkosten (der Preis) einer Option wird als Prämie bezeichnet. Dieser Preis wird durch Faktoren wie Aktienkurs, Ausübungspreis, verbleibende Zeit bis zum Ablauf (Zeitwert) und Volatilität bestimmt. Aufgrund all dieser Faktoren, die Bestimmung der Prämie einer Option ist kompliziert und über den Rahmen dieses Tutorials. Options: Die Grundlagen Der dumme Ansatz für Optionen. Nach Ihrer Einführung. Können Sie fragen, also, was sind diese Option Dinge, und warum sollte jemand erwägen, mit ihnen Optionen vertreten das Recht (aber nicht die Verpflichtung), um eine Art von Aktion durch ein vorbestimmtes Datum zu nehmen. Dieses Recht ist der Kauf oder Verkauf von Aktien der zugrunde liegenden Aktie. Es gibt zwei Arten von Optionen, Anrufe und Puts. Und es gibt zwei Seiten für jede Option Transaktion - die Partei Kauf der Option, und die Partei verkaufen (auch als Schreiben) die Option. Jede Seite kommt mit einem eigenen Risiko-Risiko-Profil und kann aus verschiedenen strategischen Gründen eingegeben werden. Der Käufer der Option soll eine Long-Position haben, während der Verkäufer der Option (der Schriftsteller) soll eine Short-Position haben. Call-Käufer (Long-Position) Call Verkäufer (Short-Position) Put Käufer (Long Position) Put Verkäufer (Short Position) Beachten Sie, dass handelbaren Optionen im Wesentlichen auf Verträge zwischen zwei Parteien. Die Unternehmen, deren Wertpapiere den Optionskontrakten zugrunde liegen, sind selbst nicht an den Transaktionen und Cashflows zwischen den verschiedenen Parteien des Marktes beteiligt. Bei jedem Optionshandel kann es sich bei der Gegenpartei um einen anderen Anleger handeln, oder um einen Market Maker (eine Art von mittelständischen Anbietern zum Kauf und Verkauf einer bestimmten Sicherheit in der Hoffnung, einen Gewinn aus den unterschiedlichen Bidaskpreisen zu erzielen). Was ist eine Call-Option Ein Call ist die Option, die zugrunde liegende Aktie zu einem festgelegten Kurs (dem Basispreis) zu einem festgelegten Termin (dem Verfall) zu kaufen. Der Käufer eines Anrufs hat das Recht, bis zum Verfall Aktien zum Ausübungspreis zu kaufen. Der Verkäufer des Anrufs (der auch als Anrufwriter bekannt ist) ist derjenige, der die Verpflichtung hat. Wenn der Call-Käufer beschließt zu kaufen - eine Handlung, die als Ausübung der Option bekannt ist - ist der Call-Schreiber verpflichtet, seine Aktien an den Call-Käufer zum Ausübungspreis zu verkaufen. So, sagen ein Investor kaufte eine Call-Option auf Intel (NASDAQ: INTC) mit einem Basispreis bei 20, läuft in zwei Monaten. Dieser Call-Käufer hat das Recht, diese Option auszuüben, 20 pro Aktie zu zahlen und die Aktien zu erhalten. Der Verfasser des Aufrufs hätte die Verpflichtung, diese Aktien zu liefern und sei glücklich, 20 für sie zu erhalten. Nun diskutieren die Vorzüge und Motivationen der einzelnen Seite des Handels kurzfristig. Was ist eine Put-Option Wenn ein Anruf das Recht ist zu kaufen, dann vielleicht nicht überraschend, ist ein Put die Option, die zugrunde liegende Aktie zu einem vorgegebenen Ausübungspreis bis zu einem festen Verfalldatum zu verkaufen. Der Put Käufer hat das Recht, Aktien zum Basispreis zu verkaufen, und wenn er entscheidet zu verkaufen, ist der Put Schriftsteller verpflichtet, zu diesem Preis zu kaufen. Investoren, die Aktien der Hewlett-Packard (NYSE: HPQ) an der Ouster der ehemaligen CEO Carly Fiorina gekauft haben, sitzen auf einige süße Gewinne in den letzten zwei Jahren. Und während sie glauben können, dass das Unternehmen auch weiterhin gut zu tun, vielleicht, angesichts einer potenziellen wirtschaftlichen Verlangsamung, theyre besorgt über das Unternehmen gleiten mit dem Rest des Marktes, und so kaufen Sie eine Put-Option auf den 40 Streik zu schützen Ihre Gewinne. Die Käufer der Put haben das Recht. Bis zum Verfall ihre Anteile für 40 zu verkaufen. Verkäufer der Put haben die Verpflichtung, die Aktien für 40 zu kaufen (was schaden könnte, für den Fall, dass HP im Preis von hier abnehmen sollte). Warum Optionen verwenden Ein Call-Käufer versucht, einen Gewinn zu erzielen, wenn der Kurs der zugrunde liegenden Aktien steigt. Der Call-Preis wird steigen, wie die Aktien tun. Der Anruf-Schriftsteller macht die gegenteilige Wette, in der Hoffnung, dass der Aktienkurs sinkt oder zumindest steigt weniger als der Betrag für den Verkauf der Anruf in erster Linie erhalten. Der Put Käufer profitiert, wenn der zugrunde liegende Aktienkurs sinkt. Eine Wertminderung erhöht sich, wenn die zugrundeliegende Aktie im Wert abnimmt. Umgekehrt hoffen die Schriftsteller, dass die Option mit dem Aktienkurs über dem Ausübungspreis abläuft, oder zumindest für die Aktie, um einen Betrag niedriger als das, was sie bezahlt worden sind, um den Put zu verkaufen. Nun beachten Sie, dass relativ wenige Optionen tatsächlich auslaufen und sehen Aktien ändern sich die Hände. Optionen sind schließlich handelbare Wertpapiere. Wenn sich die Umstände ändern, können Anleger ihre Gewinne (oder Verluste) durch den Kauf (oder Verkauf) eines entgegengesetzten Optionskontrakts auf ihre ursprüngliche Klage einsperren. Anrufe und Putings, allein oder miteinander oder sogar mit Positionen in der zugrunde liegenden Aktie, können verschiedene Hebelwirkung oder Schutz für ein Portfolio bieten. Option Benutzer können in Bullen-, Bären - oder flachen Märkten profitieren. Optionen können als Versicherung, um Gewinne in einer Aktie, die wackelt sieht schützen. Sie können verwendet werden, um ein stabiles Einkommen aus einem zugrunde liegenden Portfolio von Blue-Chip-Aktien zu generieren. Oder sie können in einem Versuch, doppelt oder verdreifachen Ihr Geld fast über Nacht eingesetzt werden. Aber egal, wie Optionen verwendet werden, ist es klug, immer daran zu erinnern, Robert A. Heinleins Akronym: TANSTAAFL (Es gibt keine solche Sache wie ein kostenloses Mittagessen). Versicherung kostet Geld - Geld, das aus Ihrer potenziellen Gewinne kommt. Stetiges Einkommen kommt auf Kosten der Beschränkung der potenziellen Aufwärtsbewegung Ihrer Investition. Die Suche nach einem schnellen Doppel-oder Höhenflug hat das damit verbundene Risiko Ausstreichen Ihrer Investition in ihrer Gesamtheit. Die dummen Grundlinie Optionen arent furchtbar schwer zu verstehen. Anrufe sind das Recht zu kaufen, und Puts sind das Recht zu verkaufen. Für jeden Käufer einer Option gibt es einen entsprechenden Verkäufer. Verschiedene Option Benutzer können mit verschiedenen Strategien, oder vielleicht theyre flachen Glücksspiel. Aber Sie wahrscheinlich nicht wirklich interessieren - alle youre interessiert ist, wie man sie entsprechend in Ihrem eigenen Portfolio verwenden. Next Up. Wie Optionen zitiert werden und wie die Mechanik hinter den Kulissen funktioniert. Überprüfen Sie mehr in dieser Reihe auf Wahlen hier. Jim Gillies hat keine Position in irgendwelchen Aktien erwähnt. Der Motley Fool empfiehlt Intel. Versuchen Sie einen unserer Foolish Newsletter Service für 30 Tage kostenlos. Wir Dummköpfe können nicht alle die gleichen Meinungen, aber wir alle glauben, dass unter Berücksichtigung einer Vielzahl von Einsichten macht uns bessere Investoren. The Motley Fool hat eine Offenlegungspolitik.